Этапы выпуска ИЦБ

1
1. Согласование предварительных условий сделки
Предоставление данных по пулу закладных (файл LLD)

Согласование предварительных условий сделки: согласование основных условий сделки (тип купона по облигациям, участие оригинатора в размещении облигаций, участники сделки секьюритизации, расходы и пр.), заключение Соглашения о конфиденциальности.

Предоставление данных по пулу закладных (файл LLD): оригинатор предоставляет данные по пулу закладных LLD—файл для предварительного расчета ценовых параметров сделки секьюритизации (вкл. стоимость поручительства).

Шаблон_LLD_20180319.xlsx
2
2. Расчет стоимости поручительства и ценовых параметров сделки
Согласование ценовых условий сделки с оригинатором

Расчет стоимости поручительства и ценовых параметров сделки: АО «ДОМ.РФ» на основании предоставленного оригинатором LLD-файла осуществляет расчет ценовых параметров сделки секьюритизации (вкл. стоимость поручительства).

Согласование ценовых условий сделки с оригинатором: согласование с оригинатором ценовых параметров сделки секьюритизации (вкл. стоимость поручительства).

3
3. Предоставление документов по пулу закладных
Выборочная проверка пула закладных
Должная проверка оригинатора

Предоставление документов по пулу закладных: АО «ДОМ.РФ» формирует выборку закладных из LLD —файла и направляет ее оригинатору. Оригинатор готовит документы из кредитных досье по закладным из выборки и предоставляет их АО «ДОМ.РФ». Для проверки закладных заключается Договор оказания услуг по проверке пула закладных.

Выборочная проверка пула закладных: АО «ДОМ.РФ» осуществляет выборочную проверку закладных в соответствии с Договором оказания услуг по проверке пула закладных (проверка на рисковую составляющую и проверка на соответствие данным о закладных в LLD-файле документам кредитного дела по закладной).

Должная проверка оригинатора: АО «ДОМ.РФ» осуществляет проверку оригинатора на предмет способности выполнять роль Оригинатора, Сервисного агента и Сервисного агента дефолтных закладных. Проверка осуществляется на основании предоставленных оригинатором документов о процедурах выдачи и сопровождения ипотечных кредитов. В случае необходимости проводится выездная проверка на территории оригинатора.

4
4. Согласование договорной и эмиссионной документации
Корпоративные одобрения сделки

Согласование договорной и эмиссионной документации: согласование договорной и эмиссионной документации по сделке.

Корпоративные одобрения сделки: получение корпоративных согласий Оригинатора и АО «ДОМ.РФ» на проведение сделки секьюритизации, получение согласий на совершение сделок с заинтересованностью и пр.

5
5. Подписание договорной и эмиссионной документации
Включение закладных в ипотечное покрытие
Регистрация эмиссионной документации

Подписание договорной документации: заключение договоров по сделке (Договор купли-продажи закладных, Договор оказания услуг по обслуживанию закладных и иные договоры).

Включение закладных в ипотечное покрытие: включение закладных в ипотечное покрытие осуществляется в соответствии с регламентом спецдепозитария. В случае включения закладных в ипотечное покрытие с баланса оригинатора, подается совместное распоряжение на включение от оригинатора и ипотечного агента.

Регистрация эмиссионной документации: регистрация условий выпуска в Банке России.

6
6. Продажа закладных
Размещение облигаций

Продажа закладных: продажа закладных осуществляется путем передачи по счетам депо в спецдепозитарии. Продажа закладных может осуществляться как до формирования ипотечного покрытия, так и после его формирования. Продажа закладных осуществляется не позднее 1 дня до даты размещения облигаций.

Размещение облигаций: отчуждение облигаций первым владельцам в соответствии с условиями эмиссионной документации, оплата покупной стоимости закладных за счет денежных средств, полученных от размещения облигаций.